多方发力养老金融投教

　　积极探索第三支柱的投资者教育和陪伴服务，是发展养老金的重要一步。多位业内人士表示，由于第三支柱直接面向个人，投资者教育至关重要，金融机构更应该不忘初心，切实推动和实施养老金融教育。此外，从国际经验来看，雇主加强对雇员的养老教育，也能极大推进养老金的发展。

　　对于投资者普遍关注的养老产品收益波动性问题，天弘基金认为，金融机构有义务遵循投资者适当性原则，根据投资者的风险收益偏好提供匹配的产品；也有义务加强投资者教育，帮助投资者树立科学、理性的养老投资观，引导投资者通过长期投资高权益比例产品，承担一定市场风险和牺牲一定流动性，谋求更高的、超越购买力增速的长期投资回报。

　　再比如，针对养老产品较难理解这一痛点，天弘基金提到，需要结合养老金融产品更加注重投资长期性、收益性和安全性的特点，基于长期价值投资理念，开发极简化的养老金融产品，比如养老策略指数基金等。同时，辅以设置不同的养老投资场景和有温度的客户陪伴，帮助投资者解决养老投资中的各类障碍，与他们一起做长期而正确的事。

　　此外，促进雇主对雇员的养老教育，也是发展养老第三支柱的重要手段。

　　富达国际北京代表处首席代表丛黎表示，除了在第三支柱个人养老金领域的广泛投资者教育外，雇主方面的投资者教育也能为第三支柱的发展提供强有力的支持。

　　丛黎提到，美国、英国、日本等国的企业雇主在第二支柱承担了雇员养老金投资教育的工作，第二支柱与第三支柱可以相互打通。在雇员离开雇主之时，可以将第二支柱的养老金转入第三支柱的个人养老金账户，继续进行投资。

　　“通过第二支柱中推行的养老投资教育，促使民众的养老意识和养老投资知识水平相应提高，也是第三支柱养老金政策得以广泛施行的必要条件之一。”丛黎说。

　　丛黎表示，鉴于海外的实践经验，除了在第三支柱个人养老金领域进行养老金投资教育外，还可以考虑打通第二支柱和第三支柱，增强二、三支柱养老金计划的运营管理联系，扩充第三支柱目标人群。